Чтобы по-настоящему оценить преимущества наличия стоп-лоссов, вы должны придерживаться логического мышления. Прежде чем мы обсудим, как устанавливать стоп-лоссы, давайте посмотрим, как их не устанавливать.
Неправильный способ установки стоп-лоссов
Два приведенных ниже вопроса обобщают неправильный ход мыслей при установке стоп-лоссов.
1. Сколько я хочу потерять?
Допустим, я хочу ограничить свой риск 200 долларами.
2. Какова подразумеваемая цена стоп-лосса?
Я покупаю EURUSD лотом 0,5. Чтобы ограничить свой риск до $200, я должен разместить стоп-лосс на уровне 400 пунктов.
200$ * 0,5 лота = 400 точка стоп-лосса.
Таким образом, я поставлю стоп-лосс на ценовом уровне 400 пипсов.
Что не так с этим ходом мысли?
Он полностью игнорирует поведение рыночной цены. Мы определили уровень стоп-лосса, основываясь исключительно на наших предпочтениях в отношении риска. Для рынка эта точка стоп-лосса является произвольной и бессмысленной.
Логичный способ установки стоп-лоссов
Логически мыслящий трейдер последовательно решает следующие вопросы.
1. Что такое логичная цена стоп-лосса?
Логичная точка стоп-лосса не подразумевается нашей склонностью к риску. Она определяется ценовым действием на рынке. Уровни стоп-лосса, основанные на ценовом действии, позволяют нам ограничить риск и в то же время дают пространство для колебаний наших сделок.
Существует два основных метода поиска точек стоп-лосса с помощью ценового действия.
Поддержка/сопротивление в качестве стоп-лоссов
В идеале мы хотим, чтобы рынок держался подальше от нашей точки стоп-лосса. Следовательно, для длинных торговых настроек логично использовать уровни поддержки в качестве стоп-лоссов. То же самое касается использования уровней сопротивления для установки стоп-лоссов при коротких торговых сетапах.
Свечные паттерны и барные паттерны предлагают незначительные уровни поддержки/сопротивления. При торговле по ценовым паттернам размещайте стоп-лосс ниже (или выше) них.
В приведенном выше примере мы разместили ордер стоп-лосс ниже бычьего паттерна "Хиккаке".
- Это длинный паттерн "Хиккаке" отскочил от скользящей средней, и мы перешли в длинную позицию.
- Стоп естественного паттерна находился немного ниже минимума паттерна Хиккаке.
Разворотные точки также являются естественными уровнями поддержки и сопротивления, подходящими для размещения стоп-лоссов.
На графике выше мы отметили движения рынка синими линиями.
- Здесь мы вошли в рынок без конкретной ценовой модели. Вместо этого триггером нашей сделки стало закрытие рынка выше скользящей средней (оранжевый цвет).
- Мы разместили наш стоп-лосс немного ниже последнего минимума колебаний, который выступал в качестве поддержки рынка.
Стоп-лоссы по волатильности
Ответ зависит от волатильности рынка. Следовательно, еще один логичный метод установки стоп-лоссов учитывает волатильность рыночного ценового действия.
Классическим примером волатильного стоп-лосса является "Люстра-стоп". Он использует средний истинный диапазон (ATR) в качестве меры волатильности рынка. Затем он устанавливает стоп-лосс, основанный на кратном значении ATR.
В примере ниже мы использовали 14-периодный ATR, умноженный на три, для нашего Chandelier Stop (оранжевый цвет).
- Мы купили после того, как рынок прорвался и закрылся выше линии незначительного медвежьего тренда.
- Основываясь на стопе "Люстра", мы разместили наш первоначальный стоп-лосс здесь.
- Стоп "Люстра" часто используется в качестве трейлинг-стоп-лосса. В данном случае он сработал хорошо. Мы смогли направить рынок вверх для хорошего бычьего роста.
2. Какой суммой я должен рисковать, исходя из логической точки стоп-лосс?
Например, паттерн подразумевает уровень стоп-лосс на уровне 500 пт. Мы намереваемся войти на уровне 1,25500. Готовы рискнуть $50.
500 пт/50$ = лот 0,1
3. Могу ли я позволить себе рискнуть этой суммой?
Сценарий первый
На моем торговом счете есть $200. Это все, что я могу использовать для своей торговой деятельности. Если я потеряю их, я больше не смогу торговать.
Если я потеряю $50, как предполагает стоп паттерна, я рискую получить просадку в 25%. Я не могу позволить себе пойти на такой риск.
В этом случае независимо от качества торгового сетапа, эта сделка слишком дорога для меня. Я должен отказаться от сделки или уменьшить размер позиции, чтобы снизить торговый риск до приемлемого уровня.
Сценарий второй
У меня на торговом счете $2 500. $50 - это всего лишь 2% от моего рискового капитала. Потеря 2% не разрушит мою способность продолжать торговлю. Я вполне могу позволить себе пойти на такой риск.
Следовательно, я буду торговать.
Логичный стоп-лосс ставит на первое место прайс экшн
Заблуждающийся трейдер начинает со своего личного предпочтения риска и приступает к размещению стоп-лосса на рынке. Он уже решил, что хочет войти в рынок, прежде чем оценивать свой риск.
С другой стороны, логичный трейдер рассматривает рыночный риск, прежде чем решить, хочет ли он войти в рынок. Он начинает с анализа рынка на предмет потенциальных стоп-лоссов. Затем он рассматривает свои предпочтения в отношении риска. В конечном итоге он входит в рынок только в том случае, если способен выдержать риск.
Стоп-лоссы ограничивают риск и имеют решающее значение для выживания трейдера. Однако если вы не устанавливаете стоп-лоссы логически, ориентируясь в первую очередь на рынок, они бессмысленны.
Помните, рынок превыше всего. И не торгуйте, когда вы не можете позволить себе потерять.
Если вам понравилась статься Инструкция по правильной установке стоп-лосса, будем благодарны, если поделитесь с друзьями, коллегами, знакомыми в соцсетях по кнопкам ниже.
